la Verdad Mental que Destruye al Trader y nadie enseña | MARK DOUGLAS.

Introducción al Trading Sin Miedo

Presentación de Mark Douglas

• Mark Douglas se presenta como autor de "El Trader Disciplinado" y "Trading en la Zona", con experiencia desde los años 80 trabajando con fondos de cobertura y traders destacados.

Objetivo del Video

• El objetivo es ayudar a los traders a lograr resultados consistentes, generando un ingreso sostenible que puedan confiar a lo largo del tiempo.

Obstáculos en el Trading

• Uno de los mayores obstáculos es la ejecución de operaciones sin errores ni conflictos internos, donde la falta de confianza y el miedo son factores determinantes.

La Importancia de Operar Sin Miedo

Habilidades Necesarias

• Operar sin miedo es una habilidad que se puede aprender y cultivar, siendo crucial para diferenciar entre traders profesionales y novatos.

Enfoque Profesional

• Se enfatiza la necesidad de pensar como un trader profesional para obtener consistencia en las ganancias, más allá del simple deseo de ganar dinero.

Consistencia en el Trading

Definición de Consistencia

• Pensar como un profesional implica generar ingresos regulares. La consistencia es clave para ganarse la confianza de otros al gestionar su capital.

Curvas de Resultados

• La presentación destaca que nadie confía su dinero a alguien con resultados caóticos; por lo tanto, ser consistente es fundamental para aspirar a ser un trader profesional.

Experiencia Personal en el Trading

Inicios en el Trading

• Douglas comparte su experiencia inicial haciendo trading con futuros de papas, destacando cómo ganó dinero rápidamente al principio.

Evolución del Mercado

• Comenta sobre su transición hacia commodities como oro y plata, contrastando su experiencia con las condiciones actuales del mercado.

Tecnología y Ejecución en el Trading

Comparativa Tecnológica

• Se menciona cómo la tecnología actual ha transformado la ejecución del trading, permitiendo decisiones rápidas sin humillaciones o complicaciones previas.

Proceso Antiguo vs. Actual

• Antes era necesario llamar al broker para ejecutar órdenes, lo cual era un proceso lento e incierto comparado con las plataformas electrónicas modernas.

La Realidad del Trading en el Pasado

Desafíos de operar con brokers telefónicos

• El proceso de ejecutar órdenes era lento y complicado, ya que requería múltiples pasos desde la orden hasta su ejecución, lo que podía tomar minutos en un mercado rápido.

• Los traders no podían estar seguros si sus órdenes se ejecutaban, lo que complicaba la gestión de riesgos y la colocación de stops.

• La información disponible era mínima; solo se contaba con precios básicos y no había acceso a gráficos o datos en tiempo real.

• Muchos traders dibujaban sus propios gráficos a mano, lo que aumentaba el riesgo de errores y malentendidos sobre las tendencias del mercado.

• Las primeras experiencias en trading fueron desafiantes; el narrador perdió varias cuentas antes de entender los fundamentos necesarios para ser consistente.

Aprendizajes Clave del Trading

• Una experiencia crítica ocurrió cuando el narrador compró plata y enfrentó pérdidas significativas debido a una mala gestión por parte de su broker.

• El broker intentó proteger la posición abriendo operaciones adicionales, pero esto resultó en comisiones altas y pérdidas acumuladas para el trader.

• A pesar de las pérdidas iniciales, el narrador comprendió que el problema no era el mercado ni su broker, sino su falta de comprensión sobre cómo funcionaba realmente el trading.

• La incapacidad para leer gráficos o entender patrones llevó a decisiones erróneas basadas únicamente en la confianza hacia su broker.

• Esta experiencia fue devastadora pero también un punto de inflexión que motivó al narrador a aprender más sobre trading.

Estrés y Decisiones Críticas

• A medida que las pérdidas se acumulaban, el estrés afectó gravemente al narrador, llevándolo a una crisis personal respecto al trading.

• Finalmente decidió liquidar todas sus posiciones tras darse cuenta del impacto emocional negativo del trading sin control adecuado.

Colapso del Mercado de Plata

• Se menciona un evento histórico relacionado con los hermanos Hunt donde hubo límites artificiales en los precios durante los años 80.

• Cuando estos límites eran alcanzados, se detenía la negociación; esto creó situaciones extremas donde nadie estaba dispuesto a vender plata a ciertos precios.

• Después de salir de su posición perdedora, el precio subió drásticamente durante 30 días consecutivos, lo cual generaría frustración por no haber podido capitalizar esa oportunidad.

Experiencia de Pérdida en el Mercado

La Agonía de la Pérdida

• El mercado estaba en constante ascenso, y el narrador se sintió impotente al no poder entrar nuevamente tras salir de una operación.

• Experimentó una intensa angustia emocional, describiendo su estado como "destrozado" y cercano a vomitar debido a la presión.

• Reflexionó sobre la incapacidad de manejar pérdidas significativas, deseando simplemente salir del mercado sin considerar estrategias alternativas.

• A diferencia de las acciones, donde el valor puede caer sin que el dinero salga inmediatamente, en commodities las pérdidas son inmediatas y constantes.

• El narrador no tenía control sobre sus decisiones; su broker manejaba todo, lo que aumentaba su frustración.

La Oportunidad Perdida

• Se dio cuenta de que estuvo cerca de ganar $400,000 con solo dos contratos, lo cual fue devastador para su bienestar emocional.

• En ese momento trabajaba en una agencia de seguros y decidió mudarse a Chicago para entender mejor el mundo del trading.

Decisiones Cruciales

• Al llegar a Chicago, eligió trabajar con Meril Lynch por ser una firma reconocida en el sector financiero.

• Se enfrentó a una dura competencia para conseguir un puesto como broker en entrenamiento entre más de 1000 solicitantes.

Preparación y Estrategia

• Pasó semanas perfeccionando un ensayo filosófico requerido durante el proceso de selección para destacar entre los candidatos.

• Su dedicación le valió un puesto en Meril Lynch después de impresionar al evaluador con su preparación.

Realidades del Trabajo como Broker

• A pesar del éxito inicial, se dio cuenta rápidamente que los brokers no eran traders competentes ni recibían formación adecuada para operar efectivamente.

• La filosofía empresarial era desalentadora: los brokers estaban destinados a maximizar ganancias antes de que los traders perdieran todo su capital.

¿Por qué los traders pierden dinero?

La realidad del trading en commodities

• El cliente promedio de Meril Lynch pierde todo su dinero en 6 meses, especialmente en el mercado de commodities. Este fenómeno se observa con frecuencia, donde los traders buscan constantemente nuevos mercados tras perder sus cuentas.

• La experiencia inicial del orador fue devastadora, pero le llevó a comprender que debía aprender por sí mismo cómo ser un trader consistente. Se dio cuenta de que la mentalidad y las decisiones son cruciales para el éxito.

Diferencias entre traders de piso y traders de pantalla

• Aunque los traders de piso pueden ganar dinero, sus métodos y mentalidades son diferentes a los de un trader que opera desde una pantalla. Esto crea una desconexión entre lo que se entiende como "trading".

• Los traders del piso no toman decisiones basadas en tendencias del mercado; su enfoque es distinto y no necesariamente alineado con la búsqueda de consistencia.

Transición al trading en pantallas

• El Chicago Mercantil Exchange solicitó al orador diseñar un programa para ayudar a los floor traders a adaptarse al trading en pantallas, destacando la dificultad psicológica involucrada en esta transición.

• Muchos traders hacen dinero, pero enfrentan riesgos significativos que pueden llevarlos a perderlo todo. Las pérdidas grandes afectan tanto financieramente como emocionalmente.

Categorías de traders según su desempeño

• Los traders se dividen generalmente en tres categorías: ganadores consistentes (que experimentan drawdowns normales), aquellos con metodologías irregulares (que sufren errores psicológicos), y los que colapsan tras explosiones temporales.

• Los drawdowns son parte natural del trading; sin embargo, muchos atribuyen sus problemas a cambios externos cuando frecuentemente son resultado de errores propios.

Experiencia personal como coach

• El orador trabajó como coach durante 17 años, ayudando a muchos floor traders a mejorar su rendimiento. Su enfoque se centraba más en la mentalidad y ejecución que en el análisis técnico puro.

• Un caso notable fue el de un trader exitoso que perdió gran parte de su capital debido a una mala mentalidad influenciada por lecturas externas sobre el mercado.

Impacto emocional y recuperación

• La forma de pensar del trader era el verdadero problema detrás de sus pérdidas. A pesar del potencial financiero, las decisiones erróneas llevaron a situaciones críticas personales y financieras.

• Tras trabajar juntos, este trader logró cerrar el año con casi 6 millones después de haber tenido resultados mediocres anteriormente. Sin embargo, volvió a caer debido a influencias externas negativas sobre su estrategia.

¿Cómo el control mental afecta el trading?

La historia de un trader extremo

• Un trader experimentaba una intensa frustración al perder grandes ganancias en los últimos minutos del día, a pesar de ganar sumas significativas durante la jornada.

• Este trader acumulaba ganancias impresionantes, pero también pérdidas drásticas al final de la semana, lo que generaba un ciclo de éxito y fracaso.

• Operando a niveles extremos, este trader necesitaba estar 100% concentrado debido a las altas apuestas en cada movimiento del mercado.

• El riesgo era elevado; un solo tic podía resultar en pérdidas masivas, especialmente cuando se operaban miles de contratos.

• La falta de control mental y límites claros era su mayor obstáculo, separándolo de aquellos que logran tener éxito en el trading.

Comparaciones con situaciones deportivas

• Se compara la concentración necesaria para operar con la presión en una final de la NBA; solo los jugadores enfocados son seleccionados para momentos críticos.

• En el piso de operaciones, cualquier distracción podría resultar en pérdidas significativas debido a la naturaleza rápida y caótica del entorno.

• La comunicación visual y las señales eran esenciales para cerrar operaciones exitosamente; perder contacto podía llevar a situaciones peligrosas rápidamente.

Estrategias para mejorar el enfoque

• Se sugirió que el trader operara solo una hora al día para maximizar su enfoque y rendimiento.

• A pesar de sus dudas iniciales sobre esta estrategia, se dio cuenta que su talento le permitía obtener grandes ganancias incluso en ese corto tiempo.

Reflexiones personales sobre el trading

• El narrador comparte su experiencia personal como trader con presiones financieras significativas debido a un estilo de vida costoso.

• A pesar de tener dinero por haber vendido su participación en una agencia, sentía que debía tener éxito como trader para mantener su estilo de vida.

Psicología del trading

• Desde el inicio, entendió que el trading es principalmente psicológico; fue uno de los primeros libros sobre psicología del trading que leyó.

• Llevaba diarios detallados donde registraba sus pensamientos y observaciones sobre otros traders, estudiando patrones comunes entre ellos.

• Observó que todos los traders enfrentaban errores similares repetidamente, reforzando la idea central: el trading es esencialmente un asunto psicológico.

Aprender a operar sin miedo

La base del trading exitoso

• Las habilidades psicológicas en el trading son fundamentales y tienen una base común: aprender a operar sin miedo. El miedo distorsiona la percepción del mercado y lleva a malas decisiones.

• Al principio de su carrera, el orador se dio cuenta de que las personas exitosas en el trading no compartían sus secretos, solo ofrecían consejos vagos como "sigue la tendencia".

• Conceptos como "corta tus pérdidas" y "deja correr tus ganancias" son fáciles de decir pero difíciles de implementar; dejar correr las ganancias es especialmente complicado.

Desafíos personales en el camino del trader

• A pesar de tener un crédito impecable, el orador enfrentó problemas financieros debido a su estilo de vida, lo que lo llevó a declararse en bancarrota.

• La experiencia de la bancarrota fue devastadora, pero también reveladora; le obligó a confrontar la realidad sobre su identidad y cómo esta estaba ligada a sus posesiones.

Transformación mental tras la quiebra

• Después de declararse en bancarrota, se dio cuenta de que aún tenía un trabajo y recursos básicos. Esto le permitió aceptar su nueva situación y cambiar su perspectiva sobre el trading.

• Comprendió que al perder todo lo material, había una desconexión entre su identidad interna y externa que necesitaba reconciliarse para avanzar.

Nuevas oportunidades tras superar el miedo

• Aceptar que iba a estar bien cambió radicalmente su enfoque hacia el trading; operaba sin miedo y esto transformó su rendimiento financiero.

• Aunque había quebrado, continuó operando con dinero ajeno, lo cual le permitió interactuar con el mercado desde una nueva perspectiva: sin nada que perder.

Colaboraciones exitosas en trading

• Durante este tiempo, heredó un cliente con un sistema propio de trading. Este cliente había perdido todo pero mantenía abierta su cuenta por razones desconocidas.

• Trabajaron juntos para establecer reglas sólidas de gestión del riesgo. Una vez implementadas estas reglas, todos los clientes comenzaron a ganar consistentemente.

• El éxito colectivo llamó la atención dentro de Merill Lynch; esto llevó al cliente indio a invertir nuevamente después de haber estado inactivo durante mucho tiempo.

¿Cómo afecta la psicología al trading?

La influencia del dinero en el comportamiento de los traders

• Un trader perdió todo su dinero en dos días tras poner su propio capital, ignorando las reglas que había establecido previamente.

• A pesar de tener un historial sólido y resultados reales, la mentalidad cambió drásticamente al arriesgar su propio dinero, lo que llevó a una rápida pérdida.

Transición hacia el coaching de trading

• Durante una entrevista con una consultora de gestión, el orador compartió sus descubrimientos sobre trading disciplinado, lo que impresionó a la consultora.

• Fue despedido sin explicaciones y comenzó a trabajar como coach de trading, ayudando a otros traders a mejorar.

El papel de las firmas de clearing en el trading

• Las firmas de clearing son instituciones financieras que permiten a los traders operar en bolsa; existía una relación cercana entre los dueños y los traders.

• En los años 80, las operaciones se registraban manualmente, lo que podía llevar a discrepancias significativas y problemas financieros para los traders.

Problemas psicológicos en el trading

• Un caso notable involucró a un profesor brillante que no debía ser trader; su frustración lo llevó a operar miles de contratos irresponsablemente.

• La experiencia del orador con estos traders le permitió desarrollar conceptos clave sobre la disciplina y la psicología necesaria para tener éxito.

La brecha entre potencial y resultados

• Existe una "brecha de beneficios" entre el potencial real del método de trading y los resultados obtenidos; esta brecha no se llena solo con más conocimiento técnico.

• Para cerrar esta brecha es crucial aprender sobre uno mismo: cómo se piensa, reacciona e interactúa con el mercado.

Habilidades psicológicas necesarias para operar exitosamente

• Se enfatiza la importancia del manejo emocional bajo presión; habilidades psicológicas son esenciales para evitar bloqueos mentales durante situaciones críticas.

• Operar sin miedo es fundamental; esto implica evolucionar mentalmente para aprovechar al máximo las metodologías disponibles.